Yrityslainan lyhennystavat: annuiteetti, tasalyhennys, kertalyhennys ja lyhennysvapaa
Lyhennystapa ratkaisee, miten laina maksetaan takaisin: tasaisina erinä, pienenevinä erinä vai yhdellä isolla erällä lopussa. Se vaikuttaa kassavirtaan joka kuukausi ja lainan hintaan koko laina-ajalta. Tässä laskelmat 100 000 euron lainalla.
Pomon tiivistelmä
Annuiteetissa erä pysyy samana, tasalyhennyksessä erä pienenee ja korkoja kertyy vähiten, kertalyhennyksessä maksetaan vain korkoa ja pääoma lopussa, jolloin korkoja kertyy eniten. Valitse lyhennystapa kassavirran mukaan: tasainen kassavirta sopii annuiteettiin, vahva alkuvaihe tasalyhennykseen.
- 100 000 €, 5 v, 7 %: korot annuiteetissa
- 18 807 €
- Tasalyhennyksessä
- 17 792 €
- Kertalyhennyksessä
- 35 000 €
Neljä tapaa maksaa sama laina
| Lyhennystapa | Ensimmäinen erä | Viimeinen erä | Korot yhteensä |
|---|---|---|---|
| Annuiteetti | 1 980,12 € | 1 980,12 € | 18 807 € |
| Tasalyhennys | 2 250,00 € | 1 676,39 € | 17 792 € |
| Kertalyhennys | 583,33 € | 100 583,33 € | 35 000 € |
| 6 kk lyhennysvapaa, sitten annuiteetti | 583,33 € | 2 164,16 € | 20 365 € |
Annuiteetti: sama erä joka kuukausi
Annuiteetissa kuukausierä pysyy samana koko laina-ajan, jos korko ei muutu. Alussa erästä suurin osa on korkoa, koska lainaa on paljon jäljellä. Laina-ajan kuluessa korko-osuus pienenee ja lyhennysosuus kasvaa. Esimerkissä ensimmäisessä erässä korkoa on 583,33 € ja lyhennystä 1 396,79 €. Viimeisessä erässä korkoa on enää 11,48 €.
Annuiteetti on yrityslainoissa yleisin lyhennystapa, koska tasainen erä on helppo budjetoida. Viitekorkoon sidotussa lainassa erä muuttuu, kun korko muuttuu, tai vaihtoehtoisesti laina-aika muuttuu ja erä pysyy samana.
Tasalyhennys: pienenevät erät, vähiten korkoa
Tasalyhennyksessä lyhennät joka kuukausi saman summan, esimerkissä 100 000 / 60 eli noin 1 667 euroa, ja maksat lisäksi koron jäljellä olevasta pääomasta. Erä on suurin alussa ja pienenee joka kuukausi. Koska pääoma pienenee nopeammin kuin annuiteetissa, korkoja kertyy vähemmän: esimerkissä 1 016 € vähemmän.
Tasalyhennys sopii yritykselle, jonka kassavirta on vahva heti alussa, tai investointiin, joka tuottaa eniten ensimmäisinä vuosina. Se ei sovi, jos alkuvaiheen kassavirta on tiukka.
Kertalyhennys: pieni erä, iso loppu
Kertalyhennyksessä maksat laina-ajan aikana vain korkoa, ja koko pääoma erääntyy viimeisessä erässä. Kuukausierä on pieni, mutta korkoja kertyy eniten, koska pääoma ei pienene lainkaan. Esimerkissä viimeinen erä on yli 100 000 euroa.
Kertalyhennys sopii tilanteisiin, joissa raha tulee laina-ajan lopussa varmasti: esimerkiksi rakennusprojekti, jossa asiakas maksaa valmistuttua, tai kiinteistön myynti. Se on riskialtis, jos loppuerän maksaminen riippuu tulevasta, jota ei voi varmistaa. Silloin loppuerä joudutaan usein rahoittamaan uudella lainalla.
Lyhennysvapaa
Lyhennysvapaalla tarkoitetaan jaksoa, jolloin maksetaan vain korkoa eikä lyhennystä. Sitä käytetään laina-ajan alussa, kun investointi ei vielä tuota, tai kesken laina-ajan, kun kassa on tiukalla. Lyhennysvapaa ei ole ilmainen: korkoa maksetaan koko ajan, ja laina-aika tai erät kasvavat. Esimerkissä kuuden kuukauden lyhennysvapaa alussa nostaa korkojen kokonaismäärää noin 1 557 € verrattuna tavalliseen annuiteettiin, ja varsinaiset erät ovat suurempia, koska laina maksetaan lyhyemmässä ajassa.
Lyhennysvapaasta peritään usein muutosmaksu. Jos tarvitset sen kesken laina-ajan, ota yhteys luotonantajaan ennen kuin erä myöhästyy.
Kassavirran näkökulma
Alla vuosittaiset maksut kolmella tavalla. Tasalyhennyksessä ensimmäinen vuosi on raskain, annuiteetissa vuodet ovat yhtä raskaita, ja kertalyhennyksessä viimeinen vuosi on moninkertainen.
| Vuosi | Annuiteetti | Tasalyhennys | Kertalyhennys |
|---|---|---|---|
| 1. vuosi | 23 761 € | 26 358 € | 7 000 € |
| 2. vuosi | 23 761 € | 24 958 € | 7 000 € |
| 3. vuosi | 23 761 € | 23 558 € | 7 000 € |
| 4. vuosi | 23 761 € | 22 158 € | 7 000 € |
| 5. vuosi | 23 761 € | 20 758 € | 107 000 € |
Näin valitset lyhennystavan
- Kassavirta on tasainen ja haluat ennustettavuutta: annuiteetti.
- Kassavirta on vahva nyt ja haluat maksaa vähiten korkoa: tasalyhennys.
- Raha tulee varmasti laina-ajan lopussa: kertalyhennys, mutta vain, jos lopun maksu on varma.
- Investointi alkaa tuottaa vasta myöhemmin: annuiteetti ja lyhyt lyhennysvapaa alussa.
Kokeile eri lyhennystapoja omilla luvuillasi yrityslainalaskurissa. Valitse lyhennystapa ja katso, miten erä, korot ja lyhennystaulukko muuttuvat.
Kuulustelu: usein kysytyt kysymykset
Mikä lyhennystapa on edullisin?
Tasalyhennys, koska pääoma pienenee nopeimmin ja korkoja kertyy vähiten. Ero annuiteettiin on kuitenkin melko pieni, ja annuiteetin tasainen erä on monelle yritykselle tärkeämpi kuin säästö.
Voiko lyhennystapaa vaihtaa kesken laina-ajan?
Usein voi, mutta muutoksesta peritään yleensä maksu. Kysy luotonantajalta, ja laske ennen muutosta, mitä se tarkoittaa erille ja korkojen määrälle.
Onko lyhennysvapaa hyvä idea?
Se on hyvä työkalu tilapäiseen kassavaikeuteen tai investoinnin alkuvaiheeseen. Se kasvattaa kuitenkin lainan kokonaishintaa, joten sitä kannattaa käyttää harkiten eikä toistuvasti.
Mitä tapahtuu annuiteetille, kun Euribor nousee?
Joko erä nousee tai laina-aika pitenee, riippuen sopimuksesta. Tarkista, kumpi koskee sinun lainaasi.
Todisteet: lähteet
Levitä sanaa
Tunnetko yrittäjän, joka miettii rahoitusta? Lähetä tämä hänelle. Hän on sinulle palveluksen velkaa.